케이뱅크
코스피 279570
국내 1호 인터넷 전문 은행
- 공모가
- 8,300원
- 시가+8%
- 9,000원
- 종가 0%
- 8,330원
- 국내 1호 인터넷 전문 은행
- 비즈니스 모델은 어떻게 되나요?
- 인터넷전문은행으로, 스마트폰 앱을 중심으로 예금·대출·결제·송금 등 대부분의 금융 업무를 제공하는 디지털 금융 플랫폼입니다. 또한, 하나의 앱 안에서 자산 관리, 각종 납부(세금·공과금 등), 결제, 송금 같은 생활 금융 기능을 통합해 고객의 이용 빈도를 높이고 수수료 기반 수익을 늘리는 방향의 금융 플랫폼 전략을 추진 중입니다. 최근에는 AI를 활용한 상담·번역·업무 자동화 기능을 도입하고, 디지털 자산이나 글로벌 송금 실험에도 참여하면서 기술 기반 금융회사로의 전환을 강조하고 있습니다.
- 영업실적은 어떤가요?
- 영업이익의 경우, 2022년부터 2024년까지 약 920억 원, 165억 원, 1,330억 원으로 증감이 있었지만 상승세에 있습니다. 당기순이익 역시, 약 846억 원, 128억 원, 1,281억 원으로 영업이익과 비슷한 흐름을 보였습니다. 영업실적의 급증 급감 현상을 보았을 때, 아직 완전히 성숙한 은행은 아니고, 성장 단계의 기업으로 평가할 수 있습니다.
- 이번 희망 공모가 산정 기준 및 평가 가액은 어떻게 결정되었나요?
- 케이뱅크의 가치는 PBR 중심의 비교기업 기반 평가로 이루어졌습니다. 비교기업을 카카오뱅크, 라쿠텐뱅크로 설정하고, PBR 1.8배를 적용, 주당 평가가액을 10,287원으로 산출하였습니다. 여기에 7.65% ~ 19.32%의 할인율을 반영하여, 희망 공모가 밴드를 8,300원 ~ 9,500원으로 제시하였습니다.
- 기관들 수요예측 흥행 결과는 어땠나요?
- 이번 수요예측에는 국내외 2,007개 기관이 참여, 총 199대1의 경쟁률을 기록하였습니다. 압도적이지는 않지만 수요는 충분한 결과로 평가됩니다. 공모가 상단이상 가격을 제시한 비율이 약 38%로 상단이상 경쟁률은 58:1을 기록하였습니다. 여기에 의무보유확약 비율은 약 12.4%로 최근의 수요예측결과보다는 조금 낮은 수치로 나타났습니다. 주관사와 케이뱅크는 이를 종합하여 희망 공모가 밴드 하단의 8,300을 공모가로 최종 확정하였습니다.
- 상장 당일 수급 예상 정보는 어떻게 될까요?
- 상장 당일 매도가능주식 비율은 약 36.4% 주식 수는 14,747만 주로 예상됩니다. 공모가 기준 약 1조 2,240억 원에 이를 것으로 추정됩니다.
유의사항
- •공모주는 예금자보호법에 따라 보호되지 않습니다.
- •공모주는 투자원금의 일부 또는 전부손실이 발생할 수 있으며, 투자 손익은 전부 투자자 본인에게 귀속됩니다.
- •공모주에 대한 청약 권유는 주관 증권회사에서 제공하는 투자설명서에 따릅니다.
- •공모주 일반투자자에게는 균등배정방식과 비례배정방식이 적용되어 각 배정방식 에 따라 공모주 배정결과가 다를 수 있습니다.
- •공모주는 통상 상장초기 가격 변동성이 크며, 상장 후 시가가 공모가 를 하회할 경우 투자손실이 발생할 수도 있습니다.